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欧盟国家的系统性金融压力事件

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上市的：
  • 蒂鲍特·杜普雷
  • 本杰明·克劳斯
  • 佩尔顿，托马斯

摘要

本文介绍了一种新的方法，以透明、客观和可复制的方式确定系统性金融压力事件的日期。财务周期由每月的国家级财务压力指数（CLIFS）记录。基于两个Markov开关和一个阈值向量自回归模型，将来自CLIFS和工业生产的信息结合起来，以识别那些对实体经济产生重大负面影响的金融市场压力事件。通过将该框架应用于27个欧盟国家，本文首次尝试提供系统性金融压力事件的年表，以补充目前专家检测到的事件。

建议引文

  • Duprey，Thibaut&Klaus，Benjamin&Peltonen，Tuomas，2017年。"欧盟国家的系统性金融压力事件,"金融稳定杂志爱思唯尔，第32卷（C），第30-56页。
    • 手柄：RePEc:eee:finsta:v:32:y:2017:i:c:p:30-56
    内政部：10.1016/j.jfs.2017.07.004
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