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条件尾期望的多元扩张

作者

上市的：
  • 阿列斯基堂兄
  • 艾琳娜·迪·贝尔纳迪诺

摘要

在本文中，我们引入了经典单变量条件尾部期望（CTE）在多变量环境中的两个替代扩展。提出的两个多元CTE是向量值度量，与潜在风险投资组合具有相同的维度。至于Cousin和Di Bernardino（2013）引入的多元价值-风险度量，低值CTE（即高值CTE）是由多元分布函数（即多元生存分布函数）的水平集构造的。与分配措施或系统风险措施相反，这些措施也适用于多变量风险问题，这些问题中的风险本质上是异质的，无法聚合在一起。已经导出了几个属性。特别地，我们证明了所提出的多元CTE-s满足正同质性、平移不变性和同调可加性的自然延拓。提供了单变量风险度量和多变量CTE组成之间的比较。我们还分析了边际分布的变化、依赖结构的变化和风险水平的变化对这些指标的影响。假设随机向量的所有分量都是独立的，给出了所提出的多元CTE-s的次可加性。在阿基米德连接函数类中给出了图示。

建议引用

  • 阿列斯基（Areski）和迪·贝纳迪诺（Di Bernardino）的堂兄弟，埃琳娜（Elena），2014年。"条件尾期望的多元扩张,"保险：数学与经济学爱思唯尔，第55卷（C），第272-282页。
    • 手柄：RePEc:eee:insuma:v:55:y:2014:i:c:p:272-282
    DOI:10.1016/j.insmateco.2014.01.013
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    IDEAS上列出的参考文献

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    引文

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    引用人：

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    最相关的项目

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    1. Areski Cousin和Elena Di Bernardino，2013年。"条件尾期望的多元扩张,"工作文件hal-00877386，哈尔。
    2. Areski Cousin和Elena Di Bernadino，2013年。"价值风险的多元扩展,"工作文件hal-00638382，哈尔。
    3. 托雷斯、劳尔和利洛、罗莎·E.和拉尼亚多、亨利，2015年。"定向多元风险值,"保险：数学与经济学，爱思唯尔，第65卷（C），第111-123页。
    4. 阿列斯基表亲和埃琳娜·迪·贝纳迪诺，2011年。"价值风险的多元扩展,"论文1111.1349，arXiv.org，2013年4月修订。
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    6. Klaus Herrmann&Marius Hofert&Melina Mailhot，2017年。"多元几何期望,"论文1704.01503，arXiv.org，2018年1月修订。
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    17. repec:hal:wppaper:hal-01171395未在IDEAS上列出
    18. Matthieu Garcin&Dominique Guegan&Bertrand Hassani，2018年。"一种新的多元风险度量：Kendall VaR,"巴黎巴黎大学（Post-Print and Working Papers）哈尔什-01467857，哈尔。
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