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Martín-Vaquero，J。;A.Q.M.哈利克。;B.克莱菲尔德。

多资产美式期权的稳定显式Runge-Kutta方法。 （英语） Zbl 1386.91165号

计算。数学。申请。 67，第6期，1293-1308（2014）.
摘要：美国衍生品已成为金融市场上非常受欢迎的工具。然而，它们的定价比欧洲期权更复杂，因为在每个时间水平上，我们不仅要确定期权价值，还要确定是否应该行使期权。已经提出了几种程序来解决这些困难，但它们通常涉及非线性偏微分方程（PDE）的求解。对于多维问题，求解这些方程是一项非常具有挑战性的任务。
本文提出了稳定的显式Runge-Kutta（SERK）方法来解决这类问题。它们可以很容易地应用于许多不同类别的大维度问题，并且内存需求很低。由于这些方法是显式的，因此它们不需要代数例程来求解与常微分方程相关的大型非线性系统（例如，LAPACK和BLAS包或多重网格或迭代方法与Newton型算法一起应用），并且特别适合于抛物线偏微分方程的线方法（MOL）离散化。

引用于22文件

MSC公司：

91G60型 数值方法（包括蒙特卡罗方法）
65平方米 涉及偏微分方程的初值和初边值问题的线方法
65升06 常微分方程的多步、Runge-Kutta和外推方法
9120国集团 衍生证券（期权定价、对冲等）
60克40 停车时间；最优停车问题；赌博理论

关键词：

多资产期权;稳定显式龙格-库塔方法;美国人的选择;非平稳回报

软件：

S-ROCK公司;罗德斯;SERK2系列;数学软件;RKC公司
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{J.Martín-Vaquero}等人，计算。数学。申请。67，第6号，1293--1308（2014；Zbl 1386.91165）
全文： 内政部

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