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BEKK-GARCH模型中的多元方差目标

作者

上市的：
  • Rasmus Søndergaard Pedersen公司

    （哥本哈根大学）

  • 安德斯·拉赫贝克

    （哥本哈根大学和CREATES）

摘要

本文考虑基于（协）方差目标（VT）的多元BEKK模型的渐近推断。通过defi？初始VT估计量是一个两步估计量，所提出的理论是基于modifi？ed似然函数或估计函数，对应于这两个步骤。在弱矩条件下建立了强相合性，而施加六阶矩限制以建立渐近正态性。包括的仿真表明，多变量诱导的高阶力矩约束确实是必要的。

建议引用

  • Rasmus Söndergaard Pedersen和Anders Rahbek，2012年。"BEKK-GARCH模型中的多元方差目标,"创建研究论文奥胡斯大学经济与商业经济系，2012-53。
    • 手柄：RePEc:aah:创建：2012-53
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    IDEAS上列出的参考文献

    作为
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    关键词

    协方差目标;差异目标;多元GARCH;BEKK公司;渐近理论;时间序列。;
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    • C32号机组-数学与定量方法——多重或联立方程模型；多变量时间序列模型；动态分位数回归；动态治疗效果模型；扩散过程；状态空间模型
    • C51型-数学和定量方法——计量经济建模——模型构建和估计
    • 第58页-数学和定量方法——计量经济学建模——金融计量经济学

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