亚当·格什尔；彼得·雅库比克；多罗塔·科瓦尔奇克；史蒂文·奥根纳；何塞·路易斯·佩德罗 捷克共和国的货币状况和银行行为。 （英语） Zbl 1412.91231号 开放经济。版次。 26，第3期，407-445（2015）. 摘要：本文通过分析捷克国家银行的综合信贷登记，研究了货币条件对捷克共和国银行风险承担行为的影响。我们的持续时间分析表明，扩张性货币条件促进了银行之间的风险承担。与此同时，在贷款期限内降低利率可以降低其风险。在评估银行风险偏好与短期利率之间的关系时，我们回答了一系列与较高流动性与信贷风险之间的差异以及政策利率对银行和借款人特征的影响有关的问题。 MSC公司： 91G40型 信用风险 91B62型 经济增长模型 关键词：商业周期；信用风险；金融稳定性；贷款标准；货币政策；冒险 软件：Stata公司；斯特雷格 PDF格式BibTeX公司 XML格式引用 \textit{A.Geršl}等人，《开放经济》。修订版26，编号3，407-445（2015；兹bl 1412.91231） 全文： 内政部 链接 参考文献： [1] Altunbas Y、Gambacorta L、Marques-Ibanez D（2009）《银行风险与货币政策》。工作文件1075，欧洲中央银行 [2] Altunbas Y，Gambacorta L，Marques-Ibanez D（2010）货币政策是否影响银行风险承担？油印298。国际清算银行工作文件 [3] Babouček I，Jančar M（2005）宏观经济冲击对捷克银行业总贷款组合质量影响的VAR分析。CNB工作文件系列1，捷克国家银行，研究部 [4] Bernanke BS，Gertler M（1995）《黑匣子内部，货币政策传导的信贷渠道》。经济展望杂志9（4）：27-48·doi:10.1257/jep.9.4.27 [5] Bernanke BS、Gertler M、Gilchrist S（1996）《金融加速器与质量飞行》。经济评论统计78（1）：1-15·doi:10.2307/2109844 [6] Borio C，Zhu H（2007）《资本、监管、风险承担和货币政策：传导机制中缺失的一环》。Mimeo国际结算银行。巴塞尔 [7] Boyd JH，Runkle DE（1993）《银行公司的规模和绩效：检验理论预测》。《莫奈经济学杂志》31:46-47·doi:10.1016/0304-3932（93）90016-9 [8] Campbell J、Cochrane J（1999）《习惯的力量：基于消费的股市总体行为解释》。《政治经济学杂志》107（107）：205-251·doi:10.1086/250059 [9] Chava S，Jarrow R（2004）《破产预测与行业影响》。财务版次8:537-69·Zbl 1059.91036号 ·doi:10.1093/rof/8.4.537 [10] CNB（2010/2011）《金融稳定报告》。捷克国家银行技术报告 [11] Cox D（1972）回归模型和生命表。J R Stat Soc 34（2）：187-220·Zbl 0243.62041号 [12] Dell'Ariccia G，Marquez R（2006）《借贷繁荣与借贷标准》。财务杂志61（5）：2511-46·doi:10.1111/j.1540-6261.2006.01065.x [13] Diamond DW（1984）《金融中介和委托监测》，《经济研究评论》51:393-414·兹比尔0539.90006 ·doi:10.2307/2297430 [14] Diamond DW，Rajan RG（2006），《银行理论中的货币》。美国经济评论96（1）：30-53·doi:10.1257/000282806776157759 [15] Duffie D，Saita L，Wang K（2007）随机协变量的多期公司违约预测。《金融经济学杂志》83:635-665·doi:10.1016/j.jfineco.2005.10.011 [16] Finlay KL，Magnusson M（2009）对一般类工具变量模型进行弱工具稳健测试。工作文件编号：0901杜兰大学经济系 [17] Geršl A，Hlaváček M（2007）《外国直接投资、公司融资和投资生命周期》。捷克经济与金融杂志57（9-10）：448-464 [18] Geršl A，Jakubik P（2011）新兴市场的关系借贷，捷克共和国的证据。Comp Econ螺柱53（4）：575-596·doi:10.1057/ces.2011.12 [19] Geršl A、Jakubik P、Konecny T、Seidler J（2013）《动态应力测试》。捷克国家银行使用的银行业恢复力评估框架。捷克经济与金融杂志63（6）：505-536 [20] Glen J，Mondragón-Vélez C（2011）《商业周期对发展中经济体商业银行贷款组合绩效的影响》。国际金融公司技术报告。世界银行集团 [21] Gutierrez RG（2002）参数脆弱性和共享脆弱性生存模型。统计J 2（1）：22-44 [22] Heckmann JJ，Singer B（1984），计量经济学持续时间分析。《经济学杂志》24:63-132·Zbl 0531.62099号 ·doi:10.1016/0304-4076（84）90075-7 [23] Hellman T、Murdock K、Stiglitz JE（2000）《自由化、银行业道德风险和审慎监管：资本管制是否足够？》？美国经济评论90（1）：147-65·数字对象标识代码：10.1257/aer.90.147 [24] Ioannidou V、Ongena S、PeydróJL（2007）《货币政策与次级贷款：低联邦基金利率、危险贷款和贷款利差缩小的荒诞故事》。蒂尔堡Mimeo CentER-Tilburg大学/欧洲中央银行 [25] Ioannidou V，Ongena S，PeydróJL（2009）《货币政策、风险承担和定价：准自然实验的证据》。技术报告。蒂尔堡CentER-Tilburg大学 [26] Ioannidou V，Ongena S，PeydróJL（2015）《货币政策、风险承担和定价：准自然实验的证据》。Rev财务 [27] Jakubik P，Schmieder C（2008）风险，压力测试信贷。捷克共和国和德国不同吗？CNB工作文件系列9。捷克央行 [28] Jiménez G、Ongena S、PeydróJL、Saurina J（2007）《货币政策的危险时期：2300万银行贷款对货币政策对信贷风险的影响有何评价？CEPR讨论文件6514。西班牙银行·Zbl 1419.91509号 [29] Jiménez G，Ongena S，PeydróJL，Saurina J（2008）货币政策的危险时期：2300万银行贷款对货币政策对信贷风险承担的影响有何影响？工作文件833。西班牙银行·Zbl 1419.91509号 [30] Jiménez G，Ongena S，PeydróJL，Saurina J（2014）货币政策的危险时期。2300万笔银行贷款如何说明货币政策对信贷风险的影响？计量经济学82（2）：463-505·Zbl 1419.91509号 ·doi:10.3982/ECTA10104 [31] Kadlcakova N，Keplinger J（2004）《捷克共和国的信贷风险和银行贷款》。技术报告，CNB第6/2004号工作文件 [32] 凯恩·EJ（1989）《S&L保险混乱：它是如何发生的？》？麻省理工学院出版社，马萨诸塞州剑桥 [33] Keeley MC（1990）《银行业中的存款保险、风险和市场力量》。美国经济评论80（5）：1183-1200 [34] Kiefer NM（1988）经济持续时间数据和危险函数。经济学杂志26:646-679 [35] Lown C，Morgan DP（2006）信贷周期和商业周期，使用贷款官员意见调查的新发现。货币、信贷与银行杂志38（6）：1575-1597·doi:10.1353/mcb.2006.0086 [36] Maddaloni A，PeydróJL，Scope S（2009）货币政策是否影响银行信贷标准？Mimeo，欧洲中央银行 [37] Markowitz HM（1952）投资组合选择。J财务7（1）：77-91 [38] 松山K（2007）信贷陷阱和信贷周期。《美国经济评论》97（1）：503-16·doi:10.1257年/月97.1.503日 [39] Nkusu M（2011）《贷款，发达经济体的不良宏观金融脆弱性》，第11/161号工作文件。国际货币基金组织 [40] Rajan RG（2006）金融是否使世界风险更大？欧洲财务管理12（4）：499-533·doi:10.1111/j.1468-036X.2006.00330.x [41] Royston P，Altman DG（1994）《使用连续协变量的分数多项式进行回归，简约参数建模》。J R Stat Soc 43（3）：429-467 [42] Shumway T（2001）更准确地预测破产：一个简单的风险模型。J巴士74:101-24·doi:10.1086/209665 [43] Smith BD（2002）货币政策、银行危机和弗里德曼规则。《美国经济评论》92（2）：128-34·doi:10.1257/000282802320189122 [44] Stiglitz JE，Greenwald B（2003）货币经济学的新范式。剑桥大学出版社 [45] Stomper A（2006）银行行业专长、市场力量和信贷风险理论。管理科学52（10）：1618-1634·doi:10.1287个/mnsc.1060.0559 [46] 采哈克M，HeřMánek J，Hlaváckek M（2007）《捷克银行业压力测试的新方法》。捷克经济与金融杂志57（1-2）：41-59 此参考列表基于出版商或数字数学图书馆提供的信息。其项与zbMATH标识符进行启发式匹配，可能包含数据转换错误。在某些情况下，zbMATH Open的数据对这些数据进行了补充/增强。这试图尽可能准确地反映原始论文中列出的参考文献，而不要求完整或完全匹配。