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黄春松；约翰·奥哈拉。；当然是马塔拉姆武拉

在具有随机跳跃强度和波动性的双指数跳跃框架下，基于Shannon小波的电力期权高效定价。 （英语） Zbl 1510.91186号

申请。数学。计算。 414，文章ID 126669，15 p.（2022）.
摘要：我们提出了一种基于新的Shannon小波逆傅里叶技术（SWIFT）的高效、准确的外源型期权估值方法。具体来说，我们在一个更现实的具有随机波动性和跳跃强度的双指数跳跃模型下，导出了一种有效的电力期权定价方法。纳入此类创新可能会适应金融资产价格中观察到的各种风格化事实，并因此形成更现实的定价框架。在推导了SWIFT电力期权定价方法之后，我们进行了大量的数值实验，以分析该方法的准确性和效率。此外，我们调查了结果价格的敏感性以及内在误差对潜在市场条件变化的敏感性。我们的数值结果表明，SWIFT方法不仅在以其最接近的竞争对手（如傅里叶-正弦（COS）和广受赞誉的快速傅里叶变换（FFT）方法）为基准时更有效，而且在表现出指数误差收敛的一系列不同市场条件下也具有鲁棒性。

引用于1文件

MSC公司：

91G60型 数值方法（包括蒙特卡罗方法）
9120国集团 衍生证券（期权定价、对冲等）

关键词：

香农小波；傅里叶变换反演；电源选项；双指数跳跃；随机波动性；随机跳跃强度
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{C.-S.Huang}等人，应用。数学。计算。414，文章ID 126669，15页（2022；Zbl 1510.91186）
全文： 内政部

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