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弗拉德·斯特凡·巴布；古列尔莫·达米科；里卡多·德·布拉西斯

马尔可夫链股票模型的新进展：分析和推断。 （英语） Zbl 1458.62230号

财务年鉴 13，第2期，125-152（2017）.
小结：在本文中，我们提出了马尔可夫链库存模型的进一步改进。首先，我们提供了一个基本价格过程的二阶矩公式，该公式具有避免投机泡沫存在的横向条件。其次，我们假设股息增长过程由有限状态离散时间马尔可夫链控制，并且在这个假设下，我们能够计算价格过程的矩。我们对股息增长过程进行假设，以确保价格和风险的有限性以及横向条件的满足。随后，我们开发了用于模型推断分析的非参数统计技术。我们提出了价格、风险和预测价格的估计量，并证明了对于每个估计量，它们都是强相合的，并且适当集中和规范化后，它们在分布上收敛到正态随机变量，然后我们还给出了区间估计量。一个应用程序论文最后以实际股利数据为例，演示了方法和结果的实际实现。

引用于4文件

MSC公司：

62P05号 统计学在精算学和金融数学中的应用
60J20型 马尔可夫链和离散时间马尔可夫过程在一般状态空间（社会流动、学习理论、工业过程等）上的应用
62G05型 非参数估计
9120国集团 衍生证券（期权定价、对冲等）

关键词：

股息；非参数估计量；渐近性质；预测
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{V.S.Barbu}等人，《财务年鉴》13，第2期，第125-152页（2017年；Zbl 1458.62230）
全文： 内政部

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