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托本·G·安德森。；多布里斯拉夫·多布雷夫；恩斯特·绍姆伯格

使用最近邻截断进行跳跃波动率估计。 （英语） Zbl 1443.62327号

《经济学杂志》。 169，第1期，75-93（2012）.
小结：我们提出了两个新的积分方差的跳跃估计量，这两个估计量允许跳跃存在时的渐近极限理论。具体来说，我们的MedRV估计器比三幂变异测度具有更好的效率特性，并且对跳跃和小（“零”）回报表现出更好的有限样本稳健性。我们强调使用短期回报区间的局部波动性指标的好处，因为这大大缓解了波动性快速波动产生的向下偏差，包括日内U型模式。对道琼斯30指数股票的实证调查和广泛的模拟证实了我们最近邻截断估计量的稳健性和有效性。

引用于69文件

MSC公司：

62P05号 统计学在精算学和金融数学中的应用

关键词：

高频数据；综合方差；有限活动跳跃；已实现波动率；跳跃鲁棒性；最近邻截断；日间U型图案
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\textit{T.G.Andersen}等人，《经济学杂志》。169，第1号，75-93（2012；Zbl 1443.62327）
全文： 内政部 链接 链接

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