运筹学 http://lists.repec.org/mailman/listinfo/nep-ore 运筹学 2022-05-16 具有无限隐马尔可夫混合的多元GARCH模型 http://d.repec.org/n？u=repec:pra:mprapa:112792&r=&r=ore 本文提出了一种新的贝叶斯半参数模型，它结合了多元GARCH（MGARCH）分量和无限隐马尔可夫模型。新模型非参数地逼近了未知收益分布的形状及其短期演化。它还利用MGARCH分量捕捉了二阶矩的平滑趋势，并利用贝叶斯非参数分量捕捉了潜在的偏度、峰度和波动粗糙度。结果表明，该模型不仅比基准模型具有更好的样本外密度预测，而且在假设交易成本的情况下，在不同风险规避水平下，为CRRA投资者提供了正的经济收益。在考虑了交易成本后，当实施无卖空或无保证金交易限制时，该模型将主导所有基准模型/投资组合。 李晨星 多元GARCH；IHMM；贝叶斯非参数；投资组合配置；交易费用 2022-03-16 面板数据中的加权平均估计 http://d.repec.org/n？u=repec:ucr:wpaper:202209&r=&r=ore 穆赫塔尔·阿里（Mukhtar M.Ali）在经济学、金融学、计量经济学和统计学的不同领域做出了许多具有创新性和影响力的贡献。他的贡献包括开发经济计量模型，以检查赌场博彩需求的决定因素，研究各种经济计量估值器和测试统计数据的近似和精确分布和矩，以及研究基于时间序列的统计在平稳过程和非平稳过程下的统计特性（例如，参见Ali和Thalheimer（19832008）、Ali（1977、1979、1984、1989）、阿里和夏尔马（1993、1996）、Tsui和Ali（1992、2002）、阿里与贾科托（1982a、1982b、1984）、阿里和蒂奥（1971）以及阿里和西尔弗（1985、1989），等）。所有这些都对该专业产生了重大影响，并有助于推动统计学和计量经济学的进一步研究。本文研究线性面板数据模型中斜率参数的两个加权平均估计的近似第一二矩。加权平均估计量将广义最小二乘估计量缩小为限制广义最小二乘估计，其中限制表示可能的参数规格。平均权重与加权二次损失函数成反比。给出了使用大样本近似的加权平均估计量的近似偏差和二阶矩矩阵。基于加权平均估计的均方误差，我们给出了加权平均估计支配广义最小二乘估计的条件。 阿里·梅赫拉巴尼 阿曼·乌拉 渐近逼近；xed-e ects；面板数据；随机效应；Stein-like收缩估计器。 2022-04