×
文，亨西克·罗杰;嗯，马修;马丁·韦德纳

具有交互固定效应的logit需求模型的随机系数估计。 （英语） Zbl 1452.62951号

J.经济。 206，编号2，613-644（2018）.
摘要：我们扩展了Berry、Levinsohn和Pakes随机系数离散选择需求模型[S.Berry公司等，《计量经济学》63，第4期，841–890（1995年；Zbl 0836.90057号)]我们以因子结构的形式对未观察到的产品特征添加了交互固定效应。交互式固定效应可以与观察到的产品特征（包括价格）任意相关，这些特征适应内生性，同时在产品和市场中获得强大的市场份额持续性。我们提出了一种两步最小二乘最小距离（LS-MD）程序来计算估计器。我们的估计器易于计算，蒙特卡罗模拟表明其性能良好。我们考虑对美国汽车需求进行实证说明。

引用于11文件

MSC公司：

62第20页 统计学在经济学中的应用
62M10个 统计学中的时间序列、自相关、回归等（GARCH）
62H25个 因子分析和主成分；对应分析
91B42型 消费者行为、需求理论

关键词：

离散选择需求模型;交互式固定效果;因子分析;面板数据;随机效用模型

引文：

Zbl 0836.90057号
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{H.R.Moon}等人，《经济学杂志》。206，第2号，613--644（2018；Zbl 1452.62951）
全文： 内政部
OA许可证

参考文献：

[1] Ackerberg，D。；Benkard，L。；Berry，S。；Pakes，A.，《用于分析市场结果的计量经济学工具》（Heckman，J.；Leamer，E.，《计量经济学手册》，第6A卷，（2007年），北荷兰）
[2] 安，S.C。；Horenstein，A.R.，因子数量的特征值比率检验，《计量经济学》，81，3，1203-1227，（2013）·Zbl 1274.62403号
[3] 安，S.C。；Lee，Y.H。；Schmidt，P.，具有时变个体效应的线性面板数据模型的GMM估计，《计量经济学》，101，2，219-255，（2001）·Zbl 0966.62091号
[4] 安，S.C。；Lee，Y.H。；Schmidt，P.，《具有多重时变个体效应的面板数据模型》，《计量经济学杂志》，174，1，1-14，（2013）·Zbl 1277.62202号
[5] Bai，J.，具有交互固定效应的面板数据模型，《计量经济学》，77，4，1229-1279，（2009）·Zbl 1183.62196号
[6] Bai，J。；Ng，S.，确定近似因子模型中的因子数量，计量经济学，70，1191-221，（2002）·Zbl 1103.91399号
[7] Bai，J。；Ng，S.，扩散指数预测和因子增强回归推断的置信区间，《计量经济学》，74，4，1133-1150，（2006）·Zbl 1152.91721号
[8] 巴贾里，P。；福克斯，J。；Kim，K。；Ryan，S.，随机系数分布的简单非参数估计，Quant。经济。，2, 381-418, (2011)
[9] 巴贾里，P。；福克斯，J。；Kim，K。；Ryan，S.，《识别随机系数logit模型》，《计量经济学杂志》，166204-212，（2012）·Zbl 1441.62690号
[10] Berry，S。；A.甘地。；Haile，P.，互联替代品与需求的可逆性，计量经济学，812087-2111，（2013）·Zbl 1286.91078号
[11] Berry，S。；莱文森，J。；Pakes，A.，《市场均衡中的汽车价格》，《计量经济学》，63，4，841-890，（1995）·Zbl 0836.90057号
[12] Berry，S。；林顿，O.B。；Pakes，A.，《估计差异产品需求系统参数的极限定理》，《经济评论》。螺柱，71，3，613-654，（2004）·Zbl 1094.91053号
[13] Berry，S.T.，估计产品差异的离散选择模型，兰德·J·经济学。，25, 2, 242-262, (1994)
[14] Berry，S.T。；Haile，P.A.，《使用市场级数据识别差异化产品市场》，《计量经济学》，第82、5、1749-1797页，（2014年）·Zbl 1419.91458号
[15] Besanko，D。；Doraszelski，U.，《企业规模中的产能动态和内生不对称》，兰德·J·经济学。，35, 23-49, (2004)
[16] 切尔诺朱科夫，V。；Hansen，C.，结构和治疗效应模型的仪器分位数回归推断，《计量经济学杂志》，132，2，491-525，（2006）·Zbl 1337.62353号
[17] Chiappori，P.，Komunjer，I.，2009年。关于多重选择模型的非参数识别，哥伦比亚大学手稿。；Chiappori，P.，Komunjer，I.，2009年。关于多项选择模型的非参数识别，哥伦比亚大学手稿。
[18] Dube，J.P。；福克斯，J。；Su，C.，改进BLP静态和动态离散选择随机系数需求估计的数值性能，计量经济学，8022231-2267，（2012）·Zbl 1274.91282号
[19] 埃斯特班，S。；Shum，M.，《耐用品与二级市场的寡头垄断：汽车案例》，兰德·J·经济学。，38, 332-354, (2007)
[20] Gandhi，A.，Kim，K.，Petrin，A.，2010年。内生变量与误差相互作用时离散选择需求模型的识别和估计，手稿。；甘地，A.，Kim，K.，Petrin，A.，2010年。内生变量与误差相互作用时离散选择需求模型的识别和估计，手稿。
[21] Gandhi，A.，Lu，Z.，Shi，X.，《市场份额存在误差的差异化产品需求估算》，工作文件，威斯康星大学，2013年。；Gandhi，A.，Lu，Z.，Shi，X.，《利用市场份额误差估算差异化产品的需求》，工作文件，威斯康星大学，2013年。
[22] 哈恩，J。；Kuersteiner，G.，“n”和“T”均较大时具有固定效应的动态面板模型的渐近无偏推断，《计量经济学》，70，4，1639-1657，（2002）·1099.62100兹比尔
[23] Hahn，J.，Kuersteiner，G.，2004年。具有固定效应的动态非线性面板模型的偏差减小，手稿。；Hahn，J.，Kuersteiner，G.，2004年。具有固定效果的动态非线性面板模型的偏差减少，手稿·Zbl 1442.62739号
[24] 哈恩，J。；Newey，W.，《非线性面板模型的刀切和分析偏差减少》，《计量经济学》，72，4，1295-1319，（2004）·Zbl 1091.62136号
[25] Harding，M.，2007年。高维因子模型的结构估计，手稿。；Harding，M.，2007年。高维因子模型的结构估计，手稿。
[26] 哈丁，M。；Hausman，J.，《使用拉普拉斯近似通过非线性最小二乘估计随机系数logit模型》，国际。经济。修订版，48，1311-1328，（2007）
[27] Hausman，J.，《完全竞争和不完全竞争下的新产品估价》（The Economics of new goods，（1997），芝加哥大学出版社）
[28] Holtz-Eakin，D。；纽伊，W。；Rosen，H.S.，用面板数据估计向量自回归，计量经济学，56，6，1371-1395，（1988）·Zbl 0654.62091号
[29] Knittel，C。；Metaxoglou，K.，《随机系数需求模型的估计：两位经验主义者的观点》，Rev.Econ。统计，96，34-59，（2014）
[30] Matzkin，R.，2013年。结构经济模型中的非参数识别。摘自：《经济学年度评论》，第5卷。；Matzkin，R.，2013年。结构经济模型中的非参数识别。摘自：《经济学年度评论》，第5卷。
[31] TV dimensions，（1997），Media Dynamics，Inc.，年度出版物
[32] Moon，H.R。；Weidner，M.，具有未知数量的因素作为交互固定效应的面板的线性回归，计量经济学，83，41543-1579，（2015）·Zbl 1410.62126号
[33] Moon，H。；Weidner，M.，具有交互固定效应的动态线性面板回归模型，计量经济学理论，33，1，158-195，（2017）·Zbl 1441.62816号
[34] Nevo，A.，《衡量即食谷物行业的市场力量》，《计量经济学》，69，307-342，（2001）
[35] 内曼，J。；Scott，E.L.，基于部分一致性观察的一致性估计，《计量经济学》，16，1，1-32，（1948）·Zbl 0034.07602号
[36] Onatski，A.，从特征值的经验分布中确定因素的数量，Rev.Econ。统计，92（4），1004-1016，（2010）
[37] Petrin，A.，《量化新产品的好处：小型货车案例》，J.Polit.Econ。，110, 705-729, (2002)
[38] Villas-Boas，J。；Winer，R.，品牌选择模型的内生性，管理。科学。，45, 1324-1338, (1999)
此参考列表基于出版商或数字数学图书馆提供的信息。其项与zbMATH标识符进行启发式匹配，可能包含数据转换错误。在某些情况下，zbMATH Open的数据对这些数据进行了补充/增强。这试图尽可能准确地反映原始论文中列出的参考文献，而不要求完整或完全匹配。