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莫根斯·布拉特;蒂娜·霍维德·里德伯格

在实物计量和无市场假设的情况下，期权定价的精算方法。 （英语） Zbl 0909.90017号

保险。数学。经济。 22，第1期，65-73页（1998年）.
概要：正如标题所示，本文仅使用概率和精算因素来定价期权。不涉及经济因素，即使在不存在均衡价格测度（套利、非均衡）或不唯一（不完全）的情况下，我们的方法也是有效的。我们只使用产生支出分布的物理度量。该方法一般不会结转至一般衍生证券，因为我们从发行人的角度将考虑中的证券解释为潜在损失或索赔。根据这种解释，我们将证券的价格计算为保险潜在损失所需的公平溢价。作为我们公式的特例，我们导出了Black和Scholes公式。

引用于1审查
引用于14文件

理学硕士：

9120国集团 衍生证券（期权定价、对冲等）
91B30型 风险理论，保险（MSC2010）
62P05号 统计学在精算科学和金融数学中的应用

关键词：

美国人的选择;二项式模型;欧洲选项;公平保费;Lévy过程;随机贴现;期权定价;布莱克和斯科尔斯公式
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{M.Bladt}和\textit{T.H.Rydberg}，保险。数学。经济。22，第1号，65--73（1998；Zbl 0909.90017）
全文： 内政部

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