戴维·劳里亚;乔治·康塞利;弗朗西丝卡·马吉奥尼 通过动态随机控制实现最优机会约束的养老基金管理。 （英语） 兹比尔1498.91363 OR光谱 44，第3期，967-1007（2022）. 总结：我们应用了动态随机控制基于开环线性反馈策略的（DSC）方法资产负债管理明确的目标所面临的问题养老基金（PF）经理。我们假设PF经理在随机市场收益和负债成本以及PF成员的生存率随机的情况下寻求最优投资政策。目标函数被表示为风险-回报权衡函数，从而导致二次规划问题。该方法结合了随机控制方法，因为J.A.普里姆斯和C.H.Sung（宋楚瑜）[IEEE Trans.Autom.Control 54，No.2，221-230（2009；Zbl 1367.93209号)]，PF上有机会限制资金比率（FR），并首次应用于这类以随机资产和负债为特征的长期财务规划问题。由于DSC公式，我们保留了潜在风险因素的连续分布，并避免了任何状态空间离散化多级随机规划（MSP）。通过区分长期PF负债预测期和较短的FR控制投资期，我们避免了通常表征MSP公式的多维诅咒、样本内不稳定性和近似误差。通过扩展的计算研究，我们给出了样本内和样本外的结果，这使我们能够验证所提出的方法。收集的证据证实了这种方法在应用于程式化但足够现实的长期PF问题时的潜力。 引用于2文件 MSC公司： 91G05号 精算数学 93年20日 最优随机控制 90C22型 半定规划 关键词：随机控制;机会约束;养老基金;资产负债管理 引文：Zbl 1367.93209号 软件：莫塞克 PDF格式BibTeX公司 XML格式引用 \textit{D.Lauria}等人，OR Spectrum 44，No.3，967--1007（2022；Zbl 1498.91363） 全文： 内政部 OA许可证 参考文献： [1] 阿卜杜拉齐兹，FB；Aouni，B。；Fayedh，RE，投资组合选择的多目标随机规划，Eur J Oper Res，177，38111-1823（2007）·兹比尔1102.90054 ·doi:10.1016/j.ejor.2005.10.021 [2] ApS M（2019）MATLAB手册的MOSEK优化工具箱。9.0版。http://docs.mosek.com/9.0/toolbox/index.html [3] 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