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塞利姆·哥凯;哈利尔·米特·索纳

非流动性二项式市场中的套期保值。 （英语） Zbl 1293.91189号

非线性分析。，真实世界应用。 16, 1-16 (2014).
摘要：我们对非流动二项市场中的超复制问题和相关的对冲策略进行了数值分析。我们证明了欧式期权和障碍期权的最优反馈策略的存在性，并利用动态规划原理对其进行了数值计算。我们证明了最优策略不等于离散增量策略或最小化价值函数的策略。由于流动性的影响，最优策略比离散增量策略或由价值函数最小值组成的策略表现出更少的可变性。通过比较相应的财富过程和收益来评估这三种策略的绩效。结果表明，离散增量策略和最小化值函数的策略可能表现不佳，从而表明了最优反馈策略的有效性。

引用于2文件

MSC公司：

91G60型 数值方法（包括蒙特卡罗方法）
9120国集团 衍生证券（期权定价、对冲等）
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\textit{S.Gökay}和\textit{H.M.Soner}，非线性分析。，真实世界应用。16、1-16（2014年；Zbl 1293.91189）
全文： 内政部

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