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托尔斯滕·德劳茨堡;乔纳森·赖特。

通过独立性细化VAR中的集合标识。 （英语） Zbl 07704516号

《经济学杂志》。 235，第2期，1827-1847（2023）.
总结：VAR中的识别传统上主要依赖于二阶矩。一些研究人员也考虑使用更高的力矩，但人们担心通过这种方式获得的识别强度。在本文中，我们建议通过增加符号限制来改进现有的识别方案，要求排除高阶矩明显偏离独立性的冲击。这种方法不假设较高的力矩有助于识别；它对弱识别具有鲁棒性。在仿真中，我们表明它能够很好地控制覆盖率，而不是假设较高的矩提供点识别。然而，它需要较大的样本量和/或相当大的非正态性，以大大减少置信区间的宽度。我们考虑了一些经验应用。我们发现它可以拒绝许多可能的旋转。脉冲响应的结果置信集可能是非凸的，对应于旋转矩阵空间的不相交部分。我们表明，在这种情况下，用独立性要求增加符号和幅度限制可以产生更大的收益。

引用于三文件

MSC公司：

62至XX 统计
91至XX 博弈论、经济学、金融和其他社会和行为科学

关键词：

向量自回归;标志限制;集合标识;弱识别;独立冲击
PDF格式BibTeX公司 XML格式引用
\textit{T.Drautzburg}和\textit{J.H.Wright}，J.Econom。235，第2号，1827--1847（2023；Zbl 07704516）
全文： 内政部

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