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测试竞争因素定价模型

作者

上市的:
  • 保罗·索德林

摘要

使用两种不同线性因子定价模型的基于GMM的系统来测试定价误差是否相同。模拟显示了小样本特性。例如,该测试适用于Fama-French(19962015)车型。

建议引用

  • Paul Soederlind,2015年。"测试竞争因素定价模型,"金融工作文件1524,圣加仑大学金融学院,2016年5月修订。
  • 手柄:RePEc:usg:sfwpfi:2015:24
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    IDEAS上列出的参考文献

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      • 马可·帕加诺(Marco Pagano)、克里斯蒂安·瓦格纳(Christian Wagner)和约瑟夫·泽奇纳(Josef Zechner),2020年。"抗灾能力和资产价格,"EIEF工作文件系列2008年,艾诺迪经济与金融研究所(EIEF),于2021年11月修订。
      • 马可·帕加诺(Marco Pagano)、克里斯蒂安·瓦格纳(Christian Wagner)和约瑟夫·泽奇纳(Josef Zechner),2020年。"抗灾能力和资产价格,"CSEF工作文件563,意大利那不勒斯大学经济与金融研究中心(CSEF)。
      • Zechner,Josef&Pagano,Marco&Wagner,Christian,2020年。"抗灾能力和资产价格,"CEPR讨论文件14773,C.E.P.R.讨论文件。
      • 马可·帕加诺(Marco Pagano)和瓦格纳(Wagner)、克里斯蒂安(Christian)和泽切纳(Zechner),约瑟夫(Josef),2021年。"抗灾能力和资产价格,"CFS工作文件系列673,金融研究中心(CFS)。

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    关键词

    GMM公司;定价错误;Bonferroni试验;引导数据库;
    所有这些关键字.

    JEL公司分类:

    • 十二国集团-金融经济学——一般金融市场——资产定价;交易量;债券利率
    • C33号机组-数学与定量方法——多重或联立方程模型;多变量面板数据模型;时空模型
    • G10(十国集团)-金融经济学---一般金融市场---一般(包括测量和数据)

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