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网络敞口对股票市场的动态影响

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摘要

直到最近，越来越多的研究关注如何预测系统性风险，以最大限度地减少金融危机的再次发生，而了解网络风险如何导致金融系统中金融困境蔓延的重要性在很大程度上被低估了。本文研究了网络暴露是否有助于冲击传递和吸收。我们利用了45个经济体的数据，我们的研究结果表明，金融体系中的网络密度和互联性都会影响网络敞口的增加。我们还演示了如何估计金融系统中的网络强度。我们的结果表明，网络强度参数的增加与金融系统承受压力的时期有关。

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  • Moses Kangogo和Volkov，Vladimir，2021年。"网络敞口对股票市场的动态影响,"工作文件2021-03年，塔斯马尼亚大学塔斯马尼亚商学院。
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