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美国银行面临的气候变化风险

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我们根据Jorgenson等人（2018）、Goulder和Hafstead（2018）以及NGFS（2022a）的一般均衡模型对气候转型政策的部门影响进行了估算，以调查美国银行的转型风险敞口。我们的结果表明，虽然银行的风险敞口是有意义的，但它们是可以管理的。风险敞口因模型和政策情景而异，最大的估计值来自NGFS（2022a）无序过渡情景，截至2022年，平均银行风险敞口达到9%。银行的风险敞口随着碳税政策的严格而增加，但倾向于受益于相对于一次性股息的公司或资本税削减再分配政策。此外，银行的风险敞口有所增加，尽管在压力情景下不会显著增加。例如，根据Jorgenson等人（2018年），截至2022年，银行的风险敞口为0.5-3.5%。假设对受过渡政策影响最大的前十分之二行业的贷款失去全部价值，银行的风险敞口将增加到12-14%。最后，银行对风险最高行业的敞口呈下降趋势，这似乎至少部分是由于银行逐渐减少对这些行业的融资。

建议引用

  • Hyeyoon Jung&Joáo A.C.Santos&Lee Seltzer，2023年。"美国银行面临的气候变化风险,"工作人员报告1058，纽约联邦储备银行。
    • 手柄：RePEc:fip:fednsr:95939
    注：2024年1月修订。
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    IDEAS上列出的参考文献

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    完整参考文献 （包括与IDEAS上的项目不匹配的项目）

    引文

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    引用人：

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