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大萧条期间实现的银行风险

作者

上市的：
  • Yener Altunbas公司
  • 西蒙·曼加内利
  • 大卫·马奎斯·伊班兹

摘要

在2007-2009年金融危机之前的几年里，银行风险的前瞻性指标集中，表明对银行违约的预期异常低。我们评估了银行特征的事前（即危机前）横截面变异性是否与银行风险的事后（即危机期间）物化相关。我们量身定制的数据集在很大程度上说明了已实现银行风险的不同维度，包括危机期间获得央行流动性的途径。我们始终发现，对存款资金的依赖程度越低，信贷增长越积极，规模和杠杆率越大，与实现的风险水平越高相关。这些特征的影响对于捕捉银行风险的系统层面尤其重要，并且对于风险较高的银行来说，其影响往往会变得更强。这些特征中的大多数也预测了金融危机前银行风险的发生。

建议引用

  • Yener Altunbas&Simone Manganelli&David Marques-Ibanez，2015年。"大萧条期间实现的银行风险,"国际金融讨论文件1140，美国联邦储备系统理事会。
    • 手柄：RePEc:fip:fedgif:1140
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