IDEAS主页打印自https://ideas.repec.org/p/drm/wpaper/2015-7.html
  我的参考书目  保存此纸张

商品价格的波动是否反映了宏观经济的不确定性？

作者

上市的：
  • 马克·乔茨
  • 瓦莱里·米农
  • 托沃诺尼·拉扎芬德拉贝

摘要

本文分析了宏观经济不确定性对19个大宗商品市场的大样本的影响。我们依赖于基于广泛的月度宏观经济和金融指标的宏观经济不确定性的稳健度量，并且我们估计了一个结构阈值VAR（TVAR）模型，以评估宏观经济不确定对商品价格回报的影响是否取决于不确定性的程度。我们的研究结果表明，虽然贵金属的安全作用得到了证实，但农业和工业市场分别对宏观经济不确定性的变化和水平高度敏感。此外，我们还表明，最近的2007-09年经济衰退在众多商品市场中引发了前所未有的高度不确定性，而不一定伴随着相应价格的波动，强调我们的不确定性度量在将不确定性与可预测性而非波动性联系起来方面的相关性。

建议引用

  • Marc Joöts&Valérie Mignon&Tovonony Razafindrabe，2015年。"商品价格的波动是否反映了宏观经济的不确定性？,"EconomiX工作文件2015年7月，巴黎南特大学，EconomiX。
    • 手柄：RePEc:drm:wppaper:2015-7
    作为

    从出版商下载全文

    文件URL: http://economix.fr/pdf/dt/2015/WP_EcoX_2015-07.pdf
    下载限制：不
    ---><---

    此项目的其他版本：

    IDEAS上列出的参考文献

    作为
    1. N.Bloom，2016年。"不确定性波动,"沃普西·伊科诺米基，NP Voprosy Ekonomiki，第4期。
    2. 詹姆斯·汉密尔顿，1996年。"这就是油价与宏观经济的关系,"货币经济学杂志，爱思唯尔，第38卷（2），第215-220页，10月。
    3. Kilian，Lutz&Lee，Thomas K.，2014年。"量化石油实际价格中的投机成分：全球石油库存的作用,"国际货币与金融杂志爱思唯尔，第42卷（C），第71-87页。
    4. 约翰·哈斯勒，2001年。"不确定性与汽车购买时机,"堪的那维亚经济学杂志Wiley Blackwell，第103（2）卷，第351-366页，6月。
    5. Ron Alquist和Lutz Kilian，2010年。"我们从原油期货价格中学到了什么？,"应用计量经济学杂志，John Wiley&Sons，Ltd.，第25卷（4），第539-573页。
    6. Alquist，Ron&Kilian，Lutz&Vigfusson，Robert J.，2013年。"预测石油价格,"经济预测手册，收录于：G.Elliott&C.Granger&A.Timmermann（编辑），经济预测手册，第1版，第2卷，第0章，第427-507页，爱思唯尔。
      • 罗恩·阿尔奎斯特（Ron Alquist）、卢茨·基利安（Lutz Kilian）和罗伯特·维格福森（Robert Vigfuson），2011年。"预测石油价格,"员工工作文件11-15，加拿大银行。
      • 罗恩·阿尔奎斯特（Ron Alquist）、卢茨·基利安（Lutz Kilian）和罗伯特·维格福森（Robert J.Vigfuson），2011年。"预测石油价格,"国际金融讨论文件1022，联邦储备系统理事会（美国）。
      • 基里安、卢茨和阿尔奎斯特、罗恩和维格福森、罗伯特J.，2011年。"预测石油价格,"CEPR讨论文件8388，C.E.P.R.讨论文件。
    7. Bassam Fattouh、Lutz Kilian和Lavan Mahadeva，2013年。"投机在石油市场中的作用：到目前为止我们学到了什么？,"能源杂志国际能源经济协会，第0卷（第3期）。
    8. Susanto Basu和Brent Bundick，2017年。"有效需求模型中的不确定性冲击,"计量经济学《计量经济学协会》，第85卷，第937-958页，5月。
    9. 尼古拉斯·布卢姆（Nicholas Bloom）、马克斯·弗洛托托（Max Floetotto）、尼尔·贾莫维奇（Nir Jaimovich）、伊泰·萨波尔塔（Itay Saporta）、埃克斯顿（Eksten）和斯蒂芬·特里（Stephen J.Terry），2018年。"真正不确定的商业周期,"计量经济学《计量经济学会》，第86卷（3），第1031-1065页，5月。
      • 尼古拉斯·布卢姆（Nicholas Bloom）、马克斯·弗洛托托（Max Floetotto）、尼尔·贾莫维奇（Nir Jaimovich）、伊泰·萨波尔塔·埃克斯顿（Itay Saporta-Eksten）和斯蒂芬·特里（Stephen J.Terry），2012年。"真正不确定的商业周期,"NBER工作文件18245年，国家经济研究局。
      • 尼古拉斯·布卢姆（Nicholas Bloom）、马克斯·弗洛托托（Max Floetotto）、尼尔·贾莫维奇（Nir Jaimovich）、伊泰·萨波尔塔·埃克斯顿（Itay Saporta-Eksten）和斯蒂芬·特里（Stephen Terry），2013年。"真正不确定的商业周期,"CEP讨论文件dp1195，伦敦政治经济学院经济绩效中心。
      • Bloom，Nicholas&Floetotto，Max&Jaimovich，Nir&Saporta-Eksten，Itay&Terry，Stephen，2013年。"真正不确定的商业周期,"伦敦政治经济学院经济学研究在线文档伦敦政治经济学院图书馆，伦敦政治经济科学学院，邮编51526。
      • 尼古拉斯·布卢姆（Nicholas Bloom）、马克斯·弗洛托托（Max Floetotto）、尼尔·贾莫维奇（Nir Jaimovich）、伊泰·萨波尔塔·埃克斯顿（Itay Saporta-Eksten）和斯蒂芬·特里（Stephen J.Terry），2014年。"真正不确定的商业周期,"工作文件14-18，美国人口普查局经济研究中心。
    10. Christiane Baumeister&Gert Peersman，2013年。"时变价格弹性在解释原油市场波动性变化中的作用,"应用计量经济学杂志，John Wiley&Sons，Ltd.，第28卷（7），第1087-1109页，11月。
    11. Shujaat Khan和Edward S.Knotek，2011年。"家庭如何应对不确定性冲击？,"经济评论堪萨斯城联邦储备银行，第96卷（Q II）。
    12. Christina D.Romer，1990年。"大崩盘与大萧条的爆发,"经济学季刊《哈佛大学校长和研究员》，第105卷（3），第597-624页。
    13. Jesus Fernandez-Villaverde&Pablo Guerron-Quintana&Juan F.Rubio-Ramirez&Martin Uribe，2011年。"风险事项：波动性冲击的实际影响,"美国经济评论，美国经济协会，第101（6）卷，第2530-2561页，10月。
    14. Robert B.Barsky和Lutz Kilian，2004年。"20世纪70年代以来的石油与宏观经济,"经济展望杂志，美国经济协会，第18卷（4），第115-134页，秋季。
    15. repec:dau:papers:123456789/14980未列入IDEAS
    16. Lutz Kilian，2010年。"汽油价格波动的解释：全球原油市场和美国汽油零售市场的联合模型,"能源杂志国际能源经济协会，第0卷（第2期），第87-112页。
    17. Lutz Kilian和Logan T.Lewis，2011年。"美联储会应对油价冲击吗？,"经济杂志英国皇家经济学会，第121卷（555），第1047-1072页，9月。
    18. Lutz Kilian，2008年。"能源价格冲击的经济效应,"经济文学杂志，美国经济协会，第46卷（4），第871-909页，12月。
    19. Venditti，Fabrizio，2013年。"从石油到消费能源价格：一路上的不对称程度如何？,"能源经济学爱思唯尔，第40卷（C），第468-473页。
    20. Christiane Baumeister和Lutz Kilian，2016年。"了解2014年6月以来油价的下跌,"环境与资源经济学家协会杂志，芝加哥大学出版社，第3卷（1），第131-158页。
    21. Robert S Pindyck，1991年。"不可逆性、不确定性和投资,"经济文学杂志，美国经济协会，第29卷（3），第1110-1148页，9月。
    22. Joshua C C Chan和Cody Y L Xiao，2013年。"具有重尾和序列相关性的随机波动率模型的估计,"CAMA工作文件2013年7月4日，澳大利亚国立大学克劳福德公共政策学院应用宏观经济分析中心。
    23. Scott R.Baker、Nicholas Bloom和Steven J.Davis，2016年。"衡量经济政策的不确定性,"经济学季刊《哈佛大学校长和研究员》，第131卷（4），第1593-1636页。
    24. Lutz Kilian和Clara Vega，2011年。"能源价格对美国宏观经济新闻有反应吗？预定能源价格假说的检验,"经济学与统计学综述麻省理工学院出版社，第93卷（2），第660-671页，5月。
    25. Creti，Anna&Joöts，Marc&Mignon，Valérie，2013年。"论股票与商品市场波动性的联系,"能源经济学爱思唯尔，第37卷（C），第16-28页。
    26. Xavier Gabaix，2011年。"总量波动的颗粒起源,"计量经济学《计量经济学协会》，第79卷（3），第733-772页，5月。
    27. James D.Hamilton，2003年。"什么是石油危机？,"计量经济学杂志Elsevier，第113（2）卷，第363-398页，4月。
    28. Olivier J.Blanchard和Jordi Gali，2007年。"油价冲击的宏观经济效应：为什么2000年代与70年代如此不同？,"NBER章节，单位：货币政策的国际层面，第373-421页，美国国家经济研究局。
    29. 詹姆斯·汉密尔顿，2009年。"2007-08年石油危机的原因和后果,"布鲁金斯经济活动报告《经济研究计划》，布鲁金斯学会，第40卷（1（春季），第215-283页。
    30. 本·S·伯南克，1983年。"不可逆性、不确定性与周期性投资,"经济学季刊《哈佛大学校长和研究员》，第98卷（1），第85-106页。
    31. Kiseok Lee&Shawn Ni&Ronald A.Ratti，1995年。"石油冲击与宏观经济：价格波动的作用,"能源杂志国际能源经济协会，第0卷（第4期），第39-56页。
    32. Robert S Pindyck，1980年。"不确定性与资源枯竭市场,"政治经济学杂志芝加哥大学出版社，第88卷（6），第1203-1225页，12月。
    33. 约翰·埃尔德和阿波斯托洛斯·塞雷蒂斯，2010年。"油价不确定性,"货币、信贷与银行杂志，布莱克威尔出版社，第42卷（6），第1137-1159页，9月。
    34. 尼克·布鲁姆，2007年。"不确定性与研发动态,"美国经济评论，美国经济协会，第97卷（2），第250-255页，5月。
    35. Hansen，Bruce E，1996年。"零假设下未识别干扰参数时的推断,"计量经济学《计量经济学协会》，第64卷（2），第413-430页，3月。
    36. Edelstein Paul和Kilian Lutz，2007年。"企业固定投资对能源价格变化的响应：对能源价格冲击传递的一些假设的检验,"B.E.宏观经济学杂志De Gruyter，第7卷（1），第1-41页，11月。
    37. Leduc，Sylvain&Sill，Keith，2004年。"石油价格冲击、系统货币政策和经济衰退的定量分析,"货币经济学杂志爱思唯尔，第51卷（4），第781-808页，5月。
    38. Lutz Kilian，2009年。"并非所有的油价冲击都是一样的：原油市场的供需冲击,"美国经济评论，美国经济协会，第99卷（3），第1053-1069页，6月。
    39. Gary Koop和Pesaran，M.Hashem和Potter，Simon M.著，1996年。"非线性多元模型中的脉冲响应分析,"计量经济学杂志爱思唯尔，第74卷（1），第119-147页，9月。
    40. Eyal Dvir和Kenneth S.Rogoff，2009年。"石油的三个时代,"NBER工作文件14927年，国家经济研究局。
    41. Edouard Schaal，2011年。"大萧条时期的不确定性、生产力和失业,"2011年会议文件1450年，经济动态学会。
    42. Olivier J.Blanchard和Jordi Gali，2007年。"石油冲击的宏观经济影响：为什么2000年代与70年代如此不同？,"NBER工作文件13368，国家经济研究局。
    43. 彼得·费德勒，J.，1996年。"油价波动与宏观经济,"宏观经济学杂志爱思唯尔，第18卷（1），第1-26页。
    44. 尼克·布鲁姆（Nick Bloom）、斯蒂芬·邦德（Stephen Bond）和约翰·范·雷恩（John Van Reenen），2007年。"不确定性和投资动态,"经济研究综述《经济研究评论》，第74卷（2），第391-415页。
    45. 卢茨·基利安和切尔博姆公园，2009年。"油价冲击对美国股市的影响,"国际经济评论宾夕法尼亚大学经济系和大阪大学社会经济研究所协会，第50卷（4），第1267-1287页，11月。
    46. 莱希、约翰·V和怀特、托尼·M，1996年。"不确定性对投资的影响：一些典型事实,"货币、信贷与银行杂志Blackwell Publishing，第28卷（1），第64-83页，2月。
    47. Kyle Jurado&Sydney C.Ludvigson&Serena Ng，2015年。"测量不确定度,"美国经济评论，美国经济协会，第105卷（3），第1177-1216页，3月。
    48. Robert B.Barsky和Lutz Kilian，2002年。"我们真的知道石油导致了大滞胀吗？货币替代品,"NBER章节，单位：NBER宏观经济学年刊2001年第16卷，第137-198页，美国国家经济研究局。
    49. Yan Bai、Patrick Kehoe和Cristina Arellano，2011年。"金融市场与不确定性波动,"2011年会议文件896，经济动态学会。
    50. Lutz Kilian，2014年。"油价冲击：原因和后果,"资源经济学年鉴《年度评论》，第6卷（1），第133-154页，10月。
    51. R？（右）？diger Bachmann&Steffen Elstner&Eric R.Sims，2013年。"不确定性与经济活动：来自商业调查数据的证据,"《美国经济杂志》：宏观经济学，美国经济协会，第5卷（2），第217-249页，4月。
    52. Lutz Kilian和Bruce Hicks，2013年。"出乎意料的强劲经济增长是否引发了2003-2008年的油价冲击？,"预测杂志John Wiley&Sons，Ltd.，第32卷（5），第385-394页，8月。
    53. Emi Nakamura&Dmitriy Sergeyev&Jón Steinson，2017年。"消费增长率与不确定性冲击：跨国证据,"《美国经济杂志》：宏观经济学，美国经济协会，第9卷（1），第1-39页，1月。
    54. Favero、Carlo A和Pesaran、M Hashem和Sharma、Sunil，1994年。"不可逆石油投资的持续时间模型：理论与实证,"应用计量经济学杂志，John Wiley&Sons，Ltd.，第9卷（S），第95-112页，Suppl.De。
    55. Davis，Steven J.和Haltiwanger，John，2001年。"部门创造就业机会和破坏石油价格变化的应对措施,"货币经济学杂志Elsevier，第48（3）卷，第465-512页，12月。
    56. Lutz Kilian和Daniel P.Murphy，2014年。"库存和投机交易在全球原油市场中的作用,"应用计量经济学杂志John Wiley&Sons，Ltd.，第29卷（3），第454-478页，4月。
    57. 兰斯·巴赫迈尔（Lance Bachmeier）、齐莉（Qi Li）和刘丹丹（Dandan Liu），2008年。"油价应该受到如此多的关注吗？油价对美国经济的预测力评估,"经济调查《西方经济协会国际》，第46卷（4），第528-539页，10月。
    58. Christiane Baumeister和Lutz Kilian，2014年。"油价上涨会导致食品价格上涨吗？[生物燃料、约束约束和农产品价格波动],"经济政策、CEPR、CESifo、Sciences Po；消费电子产品；MSH，第29卷（80），第691-747页。
    59. Shaun K.Roache先生和Marco Rossi先生，2009年。"经济新闻对商品价格的影响：黄金只是另一种商品吗？,"国际货币基金组织工作文件2009/140，国际货币基金组织。
    60. Kilian，Lutz&Vigfuson，Robert J.，2011年。"石油价格与产出关系的非线性,"宏观经济动态剑桥大学出版社，第15卷（S3），第337-363页，11月。
    61. Jae Sim&Egon Zakrajsek&Simon Gilchrist，2010年。"不确定性、金融摩擦和投资动态,"2010年会议文件1285，经济动态学会。
    62. Lee，Kiseok&Ni，Shawn，2002年。"石油价格冲击的动态效应：基于行业数据的研究,"货币经济学杂志爱思唯尔，第49卷（4），第823-852页，5月。
    63. Laura Veldkamp和Anna Orlik，2013年。"了解不确定性冲击,"2013年会议文件391，经济动态学会。
    64. 尼古拉斯·布卢姆，2009年。"不确定性冲击的影响,"计量经济学《计量经济学协会》，第77卷（3），第623-685页，5月。
    65. Herrera、Ana María和Lagalo、Latika Gupta和Wada、Tatsuma，2011年。"油价冲击与工业生产：关系是线性的吗？,"宏观经济动态剑桥大学出版社，第15卷（S3），第472-497页，11月。
    66. Lutz Kilian，2008年。"外来石油供应冲击：它们有多大，对美国经济有多重要？,"经济学与统计学综述麻省理工学院出版社，第90卷（2），第216-240页，5月。
    67. 基利安、卢茨和埃德尔斯坦、保罗，2007年。"企业固定投资对能源价格变化的响应：对能源传递的一些假设的检验,"CEPR讨论文件6507，C.E.P.R.讨论文件。
    68. 詹姆斯·D·汉密尔顿，1988年。"失业与经济周期的新古典模型,"政治经济学杂志芝加哥大学出版社，第96卷（3），第593-617页，6月。
    69. Lutz Kilian和Daniel P.Murphy，2012年。"为什么不可知的符号限制还不够：理解石油市场变量模型的动态,"欧洲经济协会杂志，欧洲经济协会，第10卷（5），第1166-1188页，10月。
    70. Don Bredin、John Elder和Stilianos Fountas，2011年。"石油波动性和等待期权价值：对G-7的分析,"期货市场杂志，John Wiley&Sons，Ltd.，第31卷（7），第679-702页，7月。
    71. 克劳德·亨利，1974年。"不确定性下的投资决策：“不可逆效应”,"ULB机构知识库2013/327343，ULB——布鲁塞尔自由大学。
    72. Bredin，Don&Conlon，Thomas&Potì，Valerio，2015年。"金子会发光吗？黄金作为跨越时间和投资范围的对冲和避风港,"国际金融分析评论爱思唯尔，第41卷（C），第320-328页。
    73. Gibson，Rajna&Schwartz，Eduardo S，1990年。"随机便利收益率与石油或有债权的定价,"金融杂志，美国金融协会，第45卷（3），第959-976页，7月。
    74. 吕迪格·巴赫曼和克里斯蒂安·拜耳，2011年。"不确定性商业周期——真的吗？,"NBER工作文件16862，国家经济研究局。
    75. Soojin Jo，2014年。"油价不确定性对全球实体经济活动的影响,"货币、信贷与银行杂志，布莱克威尔出版社，第46卷（6），第1113-1135页，9月。
    76. Litzenberger，Robert H&Rabinowitz，Nir，1995年。"石油期货市场的倒退：理论与实证,"金融杂志，美国金融协会，第50卷（5），第1517-1545页，12月。
    77. 克劳德·亨利，1974年。"不确定性下的投资决策：“不可逆效应”,"美国经济评论，美国经济协会，第64卷（6），第1006-1012页，12月。
    78. Brennan，Michael J&Schwartz，Eduardo S，1985年。"评估自然资源投资,"商业杂志芝加哥大学出版社，第58卷（2），第135-157页，4月。
    79. Leduc，Sylvain和Liu，Zheng，2016年。"不确定性冲击是总需求冲击,"货币经济学杂志爱思唯尔，第82（C）卷，第20-35页。
    80. Nathan S.Balke，2000年。"信贷与经济活动：信贷制度与冲击的非线性传播,"经济学与统计学综述麻省理工学院出版社，第82卷（2），第344-349页，5月。
    81. David Greasley和Jakob B.Madsen，2006年。"投资与不确定性：美国大萧条的沉淀,"经济学刊伦敦政治经济学院，第73卷（291），第393-412页，8月。
    82. G.Elliott&C.Granger&A.Timmermann（编辑），2013年。"经济预测手册,"经济预测手册,爱思唯尔，第1版，第2卷，第2号。
    83. 克里斯蒂·达维德（Christie-David）、罗汉（Rohan）和乔杜里（Chaudhry）、穆凯什（Mukesh）和科赫（Koch）、蒂莫西·W·（Timothy W.），2000年。"宏观经济新闻是否影响黄金和白银价格？,"经济与商业杂志，爱思唯尔，第52卷（5），第405-421页。
    84. Edelstein，Paul&Kilian，Lutz，2009年。"消费者支出对零售能源价格的敏感程度如何？,"货币经济学杂志爱思唯尔，第56（6）卷，第766-779页，9月。
    85. John Hassler，2001年。"不确定性与汽车购买时机,"堪的那维亚经济学杂志,威利·布莱克威尔，第103卷（2），第351-366页，6月。
    完整参考文献 （包括与IDEAS上的项目不匹配的项目）

    最相关的项目

    这些是最常引用与本书相同作品的项目，也被与本书同样的作品引用。
    1. Lang，Korbinian&Auer，Benjamin R.，2020年。"原油的经济和金融属性：综述,"北美经济与金融杂志《爱思唯尔》，第52卷（C）。
    2. Herrera、Ana María和Karaki、Mohamad B.和Rangaraju、Sandeep Kumar，2019年。"油价冲击与美国经济活动,"能源政策爱思唯尔，第129（C）卷，第89-99页。
    3. 克劳迪奥·莫拉纳（Claudio Morana），2013年。"20世纪80年代中期以来的石油价格与宏观经济关系：全球视角,"能源杂志国际能源经济协会，第0卷（第3期）。
    4. Lutz Kilian，2014年。"油价冲击：原因和后果,"资源经济学年鉴《年度评论》，第6卷（1），第133-154页，10月。
    5. 谭晓芬，马永娇，2017。"宏观经济不确定性对国际商品价格的影响,"中国金融评论国际Emerald Group Publishing Limited，第7卷（2），第163-184页，5月。
    6. 基里安，卢茨，2010年。"油价波动：起源和影响,"世贸组织工作人员工作文件ERSD-2010-02，世界贸易组织（世贸组织）经济研究和统计司。
    7. Aktham I.Maghyereh&Basil Awartani&Osama D.Sweidan，2019年。"油价不确定性与实际产出增长：来自中东部分石油进口国的新证据,"实证经济学，施普林格，第56卷（5），第1601-1621页，5月。
    8. Christiane Baumeister&Gert Peersman，2013年。"石油供应冲击对美国经济的时间效应,"《美国经济杂志》：宏观经济学，美国经济协会，第5卷（4），第1-28页，10月。
    9. Alquist，Ron&Kilian，Lutz&Vigfusson，Robert J.，2013年。"预测石油价格,"经济预测手册，收录于：G.Elliott&C.Granger&A.Timmermann（编辑），经济预测手册，第1版，第2卷，第0章，第427-507页，爱思唯尔。
      • 罗恩·阿尔奎斯特（Ron Alquist）、卢茨·基利安（Lutz Kilian）和罗伯特·维格福森（Robert J.Vigfuson），2011年。"预测石油价格,"国际金融讨论文件1022，联邦储备系统理事会（美国）。
      • 基里安、卢茨和阿尔奎斯特、罗恩和维格福森、罗伯特J.，2011年。"预测石油价格,"CEPR讨论文件8388，C.E.P.R.讨论文件。
      • 罗恩·阿尔奎斯特（Ron Alquist）、卢茨·基利安（Lutz Kilian）和罗伯特·维格福森（Robert Vigfuson），2011年。"预测石油价格,"员工工作文件11-15，加拿大银行。
    10. Nguyen，Bao H.&Okimoto，Tatsuyoshi&Tran，Trung Duc，2022年。"石油市场冲击的不确定性相关和显著相关效应,"商品市场杂志《爱思唯尔》，第26卷（C）。
    11. 阿比亚德、阿卜杜勒和库雷希，伊尔凡A.，2023年。"油价不确定性的宏观经济影响,"能源经济学爱思唯尔，第125（C）卷。
    12. Herrera、Ana María和Lagalo、Latika Gupta和Wada、Tatsuma，2015年。"经济活动对油价上涨和下跌的反应不对称？,"国际货币与金融杂志爱思唯尔，第50卷（C），第108-133页。
    13. Kilian，Lutz&Vigfusson，Robert J.，2011年。"石油价格与产出关系的非线性,"宏观经济动态剑桥大学出版社，第15卷（S3），第337-363页，11月。
    14. Athanasios Triantafylou&Dimitrios Bakas&Marilou Ioakimidis，2023年。"商品价格不确定性是经济活动的主要指标,"国际财经杂志，John Wiley&Sons，Ltd.，第28卷（4），第4194-4219页，10月。
    15. Jo，Soojin&Karnizova，Lilia&Reza，Abeer，2019年。"油价冲击的行业效应：重新审视,"能源经济学爱思唯尔，第82卷（C），第179-190页。
    16. Van Robays，Ine，2012年。"宏观经济不确定性和石油冲击的影响,"工作文件系列1479年，欧洲中央银行。
    17. Ine Van Robays，2016年。"宏观经济不确定性与油价波动,"牛津经济统计公报牛津大学经济系，第78卷（5），第671-693页，10月。
    18. Lutz Kilian，2010年。"油价冲击、货币政策与滞胀,"澳大利亚皇家银行年度会议量（停刊），摘自：Reneée Fry&Callum Jones&Christopher Kent（编辑），《相对价格冲击时代的通货膨胀》，澳大利亚储备银行。
    19. Lutz Kilian和Xiaoqing Zhou，2023年。"石油市场VAR模型的计量经济学,"计量经济学进展，摘自：《纪念Joon Y.Park的论文：实证应用中的计量经济学方法》，第45卷，第65-95页，翡翠集团出版有限公司。
    20. John Baffes&M.Ayhan Kose&Franziska Ohnsorge&Marc Stocker，2015年。"油价暴跌：原因、后果和政策应对,"政策研究说明（PRN）94725，世界银行。

    有关此项目的更多信息

    关键词

    宏观经济不确定性;商品价格;阈值向量自回归模型。;
    所有这些关键字.

    JEL公司分类：

    • 第02季度-农业与自然资源经济学；环境与生态经济学--一般--商品市场
    • E32（E32）-宏观经济学和货币经济学--价格、商业波动和周期--商业波动；周期
    • C32号机组-数学与定量方法——多重或联立方程模型；多变量时间序列模型；动态分位数回归；动态治疗效果模型；扩散过程；状态空间模型

    NEP字段

    这篇论文已在下面宣布NEP报告:

    统计

    访问和下载统计

    更正

    本网站上的所有材料均由各自的出版商和作者提供。你可以帮助纠正错误和遗漏。请求更正时，请提及此项目的句柄：RePEc:drm:wppaper:2015-7。请参阅一般信息关于如何更正RePEc中的材料。

    如果您编写了此项目，但尚未在RePEc注册，我们鼓励您这样做在这里。这允许将您的个人资料链接到此项目。它还允许您接受我们不确定的该项目的潜在引用。

    如果CitEc公司识别了书目参考，但没有将RePEc中的项目链接到它，您可以帮助这个表格.

    如果你知道引用这一条的缺失条目，你可以通过以与上述相同的方式为每个引用条目添加相关引用来帮助我们创建这些链接。如果您是此项目的注册作者，您可能还需要检查您的RePEc作者服务个人资料，因为可能有一些引文等待确认。

    有关本项目的技术问题，或更正作者、标题、摘要、书目或下载信息，请联系：Valerie Mignon（电子邮件地址如下）。供应商的一般联系方式：https://edirc.repec.org/data/modemfr.html.

    请注意，更正可能需要几周时间才能筛选出来各种RePEc服务。

    思想是一个经济学研究论文服务。RePEc使用各出版商提供的书目数据。