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利率粘性与银行特征：面板隐性协整的实证研究

作者

上市的：
  • 阿里·塔伊布尼亚

    （伊朗德黑兰德黑兰大学经济学院）

  • Teymur rahmani

    （伊朗德黑兰德黑兰大学经济学院）

  • 哈尼埃·穆罕默德利

    （伊朗德黑兰德黑兰大学经济学院）

摘要

利率粘性是指银行利率在正负冲击下的不对称行为。仔细研究这一行为将为政策工具和银行监管提供新的视角。在这方面，本文应用Hatemi-J（2018）提出的隐藏面板协整方法，研究2008-2017年德黑兰证券交易所[TSE]所有上市银行的利润率和银行特定特征之间的关系。这种方法除了分析变量之间的长期关系外，还具有建模变量之间不对称的另一种重要能力。研究表明，变量的累积正负分量之间存在长期非线性关系。然后，使用Panel DOLS测量不对称关系。结果表明，流动性和信用风险是导致利率不对称的主要原因，利率粘性呈下降趋势。最后，SCP范式在伊朗银行体系中得到了很好的支持。伊朗中央银行（CBI）似乎需要首先注意银行合并的反竞争影响；其次，要求银行满足更严格的流动性要求，并迫使它们停止将违约贷款转为新贷款，以提高银行资产质量。

建议引用

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    • 手柄：RePEc:mbr:jmonec:v:14:y:2019年：i:1:p:1-25
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