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巴塞尔风险权重的操纵

作者

上市的：
  • Mike Mariathasan
  • 瓦尔达·梅鲁切

摘要

本文研究了银行对新巴塞尔协议内部评级法（IRB）的批准与风险加权资产占总资产比率之间的关系。对来自21个经合组织国家的115家银行组成的小组进行分析，这些银行最终被批准将内部评级法应用于其信贷组合，我们发现一旦获得监管批准，风险权重密度就会降低。当我们控制资产结构时，这种影响持续存在，我们提供的证据表明，这种现象无法通过建模选择或改进的风险度量来解释。与风险权重操纵理论一致，我们发现，在监管法律框架薄弱的资本弱小银行和监管机构监管多家IRB银行的国家，风险权重的下降尤为明显。我们得出的结论是，IRB下报告的风险下降的部分原因是银行的战略风险建模。

建议引用

  • Mariathasan，Mike&Merrouche，Ouarda，2014年。"巴塞尔风险权重的操纵,"金融中介杂志爱思唯尔，第23卷（3），第300-321页。
    • 手柄：RePEc:eee:jfinin:v:23:y:2014:i:3:p:300-321
    内政部：10.1016/j.jfi.2014.04.004
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